Краткосрочное финансовое планирование
Краткосрочное финансовое планирование имеет дело непосредственно с краткосрочными или оборотными активами и обязательствами в бизнесе.
Наиболее важными оборотными активами являются: дебиторская задолженность, запасы или запасы, казначейство и оборотные инструменты. Наиболее важными обязательствами являются кредиторская задолженность и краткосрочные банковские ссуды.
Эти краткосрочные активы и обязательства являются компонентами оборотного капитала или чистого оборотного капитала, который представляет собой не что иное, как разницу между ними (Ac-Pc).
Чтобы компания могла эффективно функционировать, она должна иметь капитал, вложенный в оборудование, оборудование, запасы и т. Д. Общая стоимость этих активов - это так называемые потребности в накопленном капитале компании. Они могут быть покрыты долгосрочным или краткосрочным финансированием в зависимости от изменений в периоде. Чтобы получить более высокий уровень долгосрочного финансирования по отношению к накопленным потребностям, во внимание принимается следующее: корректировка сроков погашения, постоянные потребности в оборотном капитале и удобство получения излишков денежных средств.
Изменения в денежных средствах и оборотном капитале можно проанализировать, наблюдая за их источниками и использованием.
ИСТОЧНИКИ СЛУЖБЫ КАЗНАЧЕЙСТВА
- Уменьшение запасов - Дивиденды
- Увеличение кредиторской задолженности - Выплата кредитов ЧП
- Выпуск долга - Инвестиции в основной капитал
- Ресурсы, полученные в результате эксплуатации - Покупка оборотных ценных бумаг
- С х С
ИСТОЧНИКИ МАНЕВРАЦИИ ЗАНЯТОСТИ ФОНДОВ
- Выпуск долгов LP - Дивиденды
- Ресурсы, полученные в результате эксплуатации - Инвестиции
В целом источники подразумевают: увеличение пассивов и имущества и уменьшение активов компании.
Рабочие места предполагают: увеличение активов и уменьшение обязательств и капитала компании.
Проблема финансового менеджера состоит в том, чтобы предвидеть будущие источники и способы использования казначейства, которые дают ему два ориентира: они предупреждают его о потребностях казначейства и предоставляют ему стандарт, по которому он может судить об эволюции принимаемых решений.
Бюджет казначейства начинается с прогноза продаж компании, которые становятся дебиторской задолженностью и, таким образом, основным источником казначейства компании. Что касается результатов, то они будут представлены кредиторской задолженностью, кадрами, административными и другими расходами, капитальными вложениями и процентами, налогами и выплатой дивидендов.
Следующим шагом является разработка краткосрочного плана финансирования, который может быть выполнен за счет банковского долга (с гарантиями или без них) или путем отсрочки погашения кредиторской задолженности.
Краткосрочные финансовые планы составляются методом проб и ошибок, то есть план составляет, за его развитием наблюдают, затем он корректируется столько раз, сколько возможно, пока его нельзя будет улучшить.
Скачать оригинальный файл
