Микрофинансовых организаций (МФО) родились с целью предоставления основных финансовых услуг, в основном сектора микрокредитования обычно не обслуживаемые традиционной банковской деятельности, как и микропредприятий в неформальном секторе экономики и, в целом, население лишены доступа к капитал, который «мог бы начать малые предприятия, которые будут приносить доход, с помощью которого они смогут улучшить свой уровень жизни и уровень жизни своих семей» (Cumbre del Microcédito, 1997).
Первыми, кто рискнул в этой сфере в Перу, были неправительственные организации (НПО), которые с 90-х годов постепенно превратились в организации по развитию малых и микропредприятий (Edpymes), затем финансовые компании и, в конкретный случай, в банковском деле.
Короче говоря, первоначальная миссия МФО заключалась в том, чтобы способствовать сокращению бедности посредством включения в финансовую систему людей с низким доходом из маргинальных сельских и городских районов, источником финансирования которых были неформальные кредиторы (agiotistas).
Чтобы лучше оценить свою миссию, МФО измеряли свою эффективность по двум параметрам: масштаб и устойчивость.
Масштаб был связан с социальным воздействием МФО, то есть с их приверженностью сокращению бедности, измеряемой по влиянию на доход, занятость и благосостояние их клиентов.
Со своей стороны, устойчивость была связана с финансовыми вопросами, то есть с обеспечением необходимой операционной эффективности и прибыльности (ROE и ROA) для ее непрерывности на рынке.
Все это при условии, что устойчивость МФО была средством, но не самоцелью; это обеспечило долгосрочную стабильность, но не подорвало конечной цели МФО, которая заключалась в обслуживании самых бедных.
К сожалению, такая похвальная миссия, к лучшему или худшему, на сегодняшний день сорвана. В настоящее время многие МФО измеряют охват исключительно количеством людей, обслуживаемых организацией. Нет исследований по сокращению бедности среди клиентов, поскольку измерение этих переменных дорого и сложно. Максимум, что было сделано, - это расширить географический охват, воспользовавшись Верховным указом 134-2006-EF Перу, который создал «Специальную программу финансовой поддержки для микро- и малых предприятий.- PROMYPE », который позволяет, через государственный / частный альянс, микрокредитным организациям, среди прочего, использовать инфраструктуру Banco de La Nación в тех местах, где это единственное банковское предложение или где банковское предложение недостаточный; Воспользовавшись недостаточной конкуренцией, взимать с микропредпринимателей в городских районах ставки выше средних, несмотря на то, что они занимают помещения и получают поддержку государственного банка.
Теперь приоритетом является устойчивость.
Например, в конце прошлого года у микрофинансового банка показатель рентабельности собственного капитала составил 35,07%, что значительно выше среднего показателя коммерческих банков (24,53%) и только ниже показателей BBVA Banco Continental (36,54%) и Interbank (36,75%). %).
Микрокредитование в настоящее время рассматривается как прибыльный сегмент, на котором можно получить исключительную прибыль, согласно парадигме «высокого риска», что «позволяет» МФО взимать активные процентные ставки выше среднерыночных., несмотря на то, что доля неработающих портфелей микропредприятий составляет от 4% до 5% (в зависимости от типа МФО).
Одна из основных причин этого - все еще зарождающаяся конкуренция в этом сегменте, несмотря на рост числа игроков, зарегистрированных в последние годы. Таким образом, очевидная рыночная власть, которой могли бы обладать МФО, отразилась бы на жесткости процентных ставок, которые они взимают с микропредпринимателей, что в конечном итоге привело бы к исключительной рентабельности собственного капитала.
Другой момент, столь же решающий, - это асимметрия информации о спросе и скудная финансовая культура микропредпринимателей, которые часто не знают о процентных ставках, которые они платят, и, что еще хуже, о разнице между процентной ставкой. годовая эффективная ставка затрат (TEA) и годовая эффективная ставка затрат (TCEA).
Чтобы исправить это, надзорному органу недостаточно разместить на своем веб-сайте значки, позволяющие сравнивать процентные ставки, взимаемые различными МФО; игнорируя то, что микропредприниматели вряд ли пойдут на проверку. Недостаточно просто сосредоточиться на предоставлении как можно большего количества информации, забыв о том, что микропредприниматели могут даже не анализировать ее; и если так, то это, вероятно, не может быть интерпретировано из-за их плохого финансового образования. Необходимо обучать, используя пространства, предлагаемые ассоциациями, союзами, торговыми палатами, профессиональными ассоциациями и т. Д.
Наконец, необходимо привлечь внимание МФО к выполнению их первоначальной миссии: обслуживать население, лишенное доступа к капиталу, но не пренебрегая масштабом. Устойчивость способствует стабильности на рынке, но она не должна быть единственным ориентиром. Микропредприниматели будут вам благодарны.
